Indice:
Teoría de las Ondas de Elliott
Ondas de Impulso
Ondas Correctivas
Ondas de Elliott en otras ondas de Elliott
3 Reglas fundamentales de la Teoría de las Ondas de Elliott
Cómo operar en Forex usando las ondas de Elliott
Resumen
Teoría de las Ondas de Elliott
En la década de 1920-30s, y mediante el análisis de aproximadamente 75 años de datos, Ralph Nelson Elliott descubrió que los mercados de valores, aunque parezca que se comportan de manera algo caótica, en realidad no lo hacen. A sus 66 años, finalmente reunió las suficientes evidencias para compartir su descubrimiento con el mundo, publicando su teoría en el libro titulado The Wave Principle.
Según él, el mercado tiene ciclos repetitivos, que se basan en las emociones de los inversores, causadas por influencias externas (por ejemplo, CNBC, Bloomberg, ESPN) o la psicología predominante de las masas de la época.
Elliott explicó que las subidas y bajadas de precios causadas por la psicología colectiva hacen que siempre aparezcan los mismos patrones repetitivos. Él los llamó «oscilaciones» hacia arriba y hacia abajo.
Su teoría se basa en que si puedes identificar correctamente los patrones de repetición en los precios, puedes predecir a dónde irá el precio a continuación.
Esto es lo que hace que las ondas de Elliott sean tan atractivas para los traders. Les ofrece una manera de identificar puntos precisos donde el precio es más probable que se invierta. En otras palabras, a Elliott se le ocurrió un sistema que permite a los traders identificar resistencias y soportes.
Así, en medio de todo el caos de los precios, Elliott encontró orden, denominándola “La teoría de las ondas de Elliott” Impresionante, ¿eh?
Pero antes de ahondar en las olas de Elliott, primero debes entender qué son los fractales.
Fractales
Los fractales son estructuras que se pueden dividir en partes, cada una de las cuales es una copia muy similar del conjunto. A los matemáticos les gusta llamar a esta propiedad «auto-similitud».
No es necesario ir muy lejos para encontrar ejemplos de fractales. Una concha del mar es un fractal. Un copo de nieve es un fractal. Una nube es un fractal. Un rayo es un fractal.
Entonces, ¿por qué son importantes los fractales?
Una cualidad importante de las ondas de Elliott es que son fractales. Al igual que las conchas de mar y los copos de nieve, las ondas de Elliott pueden subdivididirse en ondas de Elliott más pequeñas.
Ondas de Impulso
Elliott mostró que un mercado en tendencia se mueve en lo que él llama un patrón de onda de 5-3. El primer patrón de 5 ondas se llama ondas de impulso.
El último patrón de 3 ondas se llama ondas correctivas.
En este patrón, las ondas 1, 3, 5 van junto con la tendencia general, mientras que las ondas 2 y 4 son correctivas.
No confundas las ondas 2 y 4 con el patrón de corrección ABC (que veremos en la siguiente sección).
Primero echemos un vistazo al patrón de impulso de 5 ondas. Es más fácil si lo ves en una imagen:
Como parece un poco confuso, vamos a darle un poco de color al gráfico.
He aquí una breve descripción de lo que sucede durante cada onda.
Vamos a utilizar las existencias para nuestro ejemplo, ya que las existencias son lo que Elliott utiliza, pero realmente no importa lo que sean. Pueden ser fácilmente monedas, bonos, oro, petróleo, etc. Lo importante es que la teoría de las ondas de Elliott también se puede aplicar al mercado de divisas.
Onda 1
La acción hace su movimiento inicial hacia arriba. Esto, generalmente es causado por un número relativamente pequeño de traders que de repente sienten que el precio es barato por lo que consideran que es un momento perfecto para comprar. Esto hace que el precio suba.
Onda 2
En este punto, muchos de los traders que operaron en la onda anterior, consideran su operación como terminada y cierran sus operaciones para tomar beneficios. Esto hace que el precio vuelva a bajar. Sin embargo, el precio no llegará a los mínimos anteriores.
Onda 3
Ésta, generalmente es la onda más larga y más fuerte. La acción del precio ha alertado al resto de los traders, y son más los que quieren aprovechar la bajada de los precios para realizar operaciones de compra. Lo que hace que el precio suba más y más. Esta onda generalmente supera la alta de la onda 1.
Onda 4
Los traders toman beneficios porque consideran que el precio no seguirá subiendo. Esta onda tiende a ser débil porque, por lo general, todavía quedan muchos traders que continúan con sus operaciones de compra abiertas.
Onda 5
Este es el punto más impulsado por la histeria colectiva de los traders haciendo que el precio suba por las nubes. Los traders contrarios, comienzan a cortar sus operaciones haciendo que se empiece a dar el patrón ABC.
Ondas de Impulso Extendidas
Una cosa que también necesitas saber sobre la teoría de las ondas de Elliott es que una de las tres ondas de impulso (1, 3, o 5) siempre se «extenderá». En otras palabras, siempre habrá una onda que sea más larga que las otras dos, independientemente del grado.
Según Elliott, esta onda generalmente es la quinta. Con el paso del tiempo, esto ha ido cambiando, y ahora cada vez son más las personas que consideran a la tercera onda como la onda extendida.
Ondas Correctivas
Las tendencias de las cinco ondas se corrigen y se invierten por las tendencias de las tres ondas de impulso. Para rastrear esta corrección del precio, se utilizan letras en lugar de números. Echa un vistazo al siguiente ejemplo.
Aunque el ejemplo esté basado en una tendencia alcista, no significa que la teoría de las ondas de Elliott no funcione con tendencias bajistas. El mismo patrón de ondas de 5-3 puede ser así:
Tipos de Patrones de Ondas Correctivas
Según Elliott, hay 21 patrones correctivos ABC que van desde los más simples a los más complejos. Pero no te agobies, no tienes que memorizar los 21, ya que se componen de tres formaciones simples y muy fáciles de entender.
Vamos entonces a echar un vistazo a estas tres formaciones.
La Formación Zig-Zag
Las formaciones zigzag son movimientos muy pronunciados en el precio que van en contra de la tendencia predominante. La onda B es típicamente más corta en comparación con las ondas A y C. Estos patrones en zigzag pueden ocurrir dos veces o incluso tres veces en una corrección (2 a 3 patrones en zigzag unidos entre sí). Al igual que con todas las ondas, cada una de ellas en patrones de zig-zag podrían dividirse a su vez en patrones de 5 ondas.
La Formación Plana
Las formaciones planas son ondas correctivas laterales. En planos, las longitudes de las ondas son GENERALMENTE iguales en longitud. La onda B invierte el movimiento de la onda A y C, deshaciendo el movimiento de la onda B.
La Formación de Triángulo
Las formaciones triangulares son patrones correctivos que están unidos por líneas de tendencia convergentes o divergentes. Los triángulos se componen de 5 ondas que se mueven contra la tendencia de manera lateral. Estos triángulos pueden ser simétricos, descendentes, ascendentes o expansivos.
Ondas de Elliott en otras ondas de Elliott
Como mencionamos antes, las ondas de Elliott son fractales. Cada onda está hecha de sub-ondas. Veamos esto en la siguiente imagen.
¿Ves cómo las ondas 1, 3 y 5 están formadas por un patrón de impulso de 5 ondas más pequeño mientras que las ondas 2 y 4 están compuestas por un patrón correctivo de 3 ondas más pequeño?
Recuerda siempre que cada onda está compuesta de patrones de ondas más pequeños. Este patrón se repite… ¡SIEMPRE!
Para facilitar la identificación de estas ondas, la Teoría de Ondas de Elliott ha asignado una serie de categorías a las ondas, desde la más grande a la más pequeña, son las siguientes:
- Grand Supercycle (siglos)
- Supercycle (aproximadamente 40-70 años)
- Ciclo (de un año a varios años)
- Primaria (de unos meses a un par de años)
- Intermedio (de semanas a meses)
- Menor (semanas)
- Minuto (días)
- Minuette (horas)
- Sub-Minuette (minutos)
Un “Grand Supercycle” se compone de las ondas de “Supercycle”, que se compone de las ondas de “Ciclo”, que se compone de las ondas “Primarias”, que se compone de las ondas “Intermedias”, que se compone de las ondas “Menores”, que se compone de las ondas “Minuto”, que se compone de las ondas “Minuette” y que a su vez se compone de ondas “Sub-Minuette”. Parece un trabalenguas…pero debes de recordar la teoría fractal.
De todos modos, para hacer las cosas mucho más sencillas, vamos a ver cómo es una Onda de Elliott en un gráfico real.
Como puedes ver, las ondas no están perfectamente moldeadas. También aprenderás que a veces es difícil identificarlas. Pero cuanto más te fijes en los gráficos, más claro las verás.
En las siguientes secciones, te daremos algunos consejos sobre cómo identificar correctamente y de forma fácil las ondas, además de enseñarte cómo operar con ellas.
3 Reglas fundamentales de la Teoría de las Ondas de Elliott
Como has podido adivinar, la clave para operar con esta teoría es saber identificar correctamente las ondas. Con la práctica, irás reconociendo mejor las ondas, y serás capaz de averiguar hacia dónde irán los precios para operar en largo o en corto.
Hay tres reglas fundamentales que «no se pueden romper» a la hora de identificar las ondas. Presta mucha atención a ellas, ya que si no identificas bien las ondas, puede resultar desastroso para tu cuenta de trading.
- Regla número 1: La onda 3 nunca puede ser la onda de impulso más corta.
- Regla Número 2: La onda 2 NUNCA puede ir más allá del inicio de la onda 1
- Regla Número 3: La onda 4 nunca puede cruzar el mismo área de precios que la onda 1
Ahora veremos las pautas que te ayudarán a identificar las ondas de forma correcta. A diferencia de las tres reglas fundamentales, estas pautas sí pueden saltarse algunas veces:
A la inversa, a veces, la onda 5 no se mueve más allá del final de la onda 3. Esto se llama truncamiento.
- La onda 5, generalmente, «rompe» la línea de tendencia trazada fuera de la onda 3, paralela a una línea de tendencia que conecta el inicio de las ondas 3 y 5.
- La onda 3 tiende a ser muy larga, aguda y extendida.
- Las ondas 2 y 4 frecuentemente rebotan en los niveles de retroceso de Fibonacci.
Cómo operar en Forex usando las ondas de Elliott
En esta sección, examinaremos algunas configuraciones y aplicaremos nuestro conocimiento sobre las ondas de Elliott para determinar la entrada, el stop y los puntos de salida en nuestras operaciones.
Escenario hipotético, (probablemente) el más probable:
Supongamos que quieres empezar a identificar las ondas de Elliott. Ves que parece que el precio ha tocado fondo y ha comenzado un nuevo movimiento hacia arriba. Utilizando tus conocimientos sobre las ondas de Elliott, identificarás este movimiento como la Onda 1 y el retroceso como la Onda 2.
Para encontrar un buen punto de entrada, acudes a las tres reglas fundamentales que te hemos enseñado, y repasas que:
Regla Número 2: La Onda 2 NUNCA puede ir más allá del inicio de la Onda 1.
Por otra parte, una de las pautas indican que las ondas 2 y 4 frecuentemente rebotan en los niveles de retroceso de Fibonacci.
Por lo tanto, decides utilizar la herramienta de Fibonacci para ver si el precio está en un nivel de retroceso de Fibonacci. Descubres que el precio está alrededor del nivel del 38,2%. Esto podría ser el comienzo de la onda 3, que es una señal de compra muy fuerte.
Puesto que eres un buen trader, además de insertar una orden de compra, quieres colocar tu nivel de stop por si el precio te juega una mala pasada. Para eso, acudes a otra de las reglas fundamentales de la teoría, en concreto, la regla 2, que dice que la Onda 2 nunca puede ir más allá del inicio de la Onda 1. Así que pones tu stop por debajo de los mínimos anteriores.
Si el precio retrocede más del 100% de la onda 1, entonces has identificado mal la onda.
Veamos qué sucede a continuación…
¡Tu análisis de la onda de Elliott fue el correcto y aprovechaste un movimiento al alza enorme!
Escenario 2:
Esta vez, vamos a utilizar tu conocimiento sobre los patrones de ondas correctivas para ganar algunos pips.
Empiezas a contar las ondas en una tendencia bajista y observas que las ondas correctivas de ABC se mueven hacia los lados. ¿Se está iniciando una formación plana? Esto significa que el precio puede iniciar una nueva onda de impulso, una vez que la onda C termina.
Confiando en tus habilidades con las ondas de Elliott, sigues adelante y vendes con la esperanza de atrapar una nueva onda de impulso. Colocas tu stop sólo un par de pips por encima del inicio de la onda 4, por si has identificado mal las ondas.
Poco después, descubres que tu análisis ha funcionado y ganas un par de miles de pips, aunque no siempre será el caso.
Resumen
- Las ondas de Elliott son fractales. Cada onda puede ser dividida en partes, cada una de las cuales es una copia muy similar de la primera. A los matemáticos les gusta llamar a esta propiedad «auto-similitud».
- Un mercado en tendencia se mueve en un patrón de onda de 5-3.
- El primer patrón de 5 ondas se llama onda de impulso.
- Una de las tres ondas de impulso (1, 3, o 5) siempre se extenderá. La onda 3 suele ser la ampliada.
- El segundo patrón de 3 ondas se denomina onda correctiva. Las letras A, B y C se utilizan en lugar de números para rastrear la corrección.
- Las ondas 1, 3 y 5, están compuestas por un patrón de impulso de 5 ondas más pequeño mientras que las ondas 2 y 4 están compuestas por un patrón correctivo de 3 ondas más pequeño.
- Hay 21 tipos de patrones correctivos, pero sólo se componen de tres formaciones muy simples y fáciles de entender. Los tres patrones de onda correctivos fundamentales son zig-zags, planos y triángulos.
- Hay tres reglas fundamentales en la teoría de las ondas de Elliott para la identificación de las ondas:
- Regla número 1: La onda 3 nunca puede ser la onda de impulso más corta
- Regla Número 2: La Onda 2 NUNCA puede ir más allá del inicio de la Onda 1
- Regla Número 3: La Onda 4 nunca puede cruzar el mismo área de precios que la Onda 1
Debido a que el mercado de divisas nunca se mueve de manera perfecta, necesitarán muchas, muchas horas de práctica analizando las ondas antes de empezar a sentirte cómodo con ellas. ¡No te rindas!
